Acordarea propriu-zisa a creditelor

ACORDAREA PROPRIU-ZISA A CREDITELOR

Societatile comerciale (indiferent de provenienta capitalului), firmele in general, regiile autonome, asociatiile familiale, persoanele fizice (autorizate independent) etc., pot fi finantate din credite in scopul completarii resurselor proprii in vederea realizarii activitatiilor propuse conform normelor legale.

Etapele care trebuie parcurse in acordarea creditelor sunt:

Prima etapa

Ofiterul de credite (inspectorul bancii) poarta cu solicitantul creditului, o discutie cu caracter de informare - documentare, axata in principal pe activitatile prevazute in statut sau autorizatie, sursele de aprovizionare si posibilitatile de desfacere. De asemenea se mai abordeaza problema cheltuielilor si veniturilor preliminare ale intreprinzatorului, capitalul social, creditele de care ar avea nevoie si alte elemente pentru primele concluzii.

Daca solicitantul este o persoana fizica, atunci ofiterul de credite doreste sa cunoasca starea materiala (garantii, venituri) si scopul creditului.

In aceasta prima faza nu sunt necesare completarea unor documente (acte), ci ofiterul de credite bancar isi face numai o imagine globala asuprpa solicitantului, al necesarului real al acestuia de disponibilitati.

A doua etapa

Daca ofiterul de credite considera ca sunt indeplinite conditiile pentru acordarea unui credit, atunci clientul respectiv trebuie sa prezinte la banca urmatoarele documente:

- Cererea de acordare a creditului sau emiterea unui angajament cu mentinarea expresa a documentelor anexate la la acesta.

- Documentul de inregistrare la Registrul Comertului;

- Contractul de societate si statutul firmei aprobate prin sentinta judecatoreasca, aprobarea Consiliului de administratie al societatii cu capital integral de stat sau majoritar de stat sau regiei autonome, in legatura cu:

angajarea legala a creditului la banca;

asumarea, de catre banca, a unui angajament in numele firmei (acreditiv, garantie bancara);

garantia materiala pe care firma o ofera in mod legal pentru creditul angajat sau pentru asumarea de catre banca a unor angajamente bancare in numele sau;

programul de productie, prestari sevicii etc. pe perioada de la acordarea creditului si pana la rambursarea lui, respectiv pe perioada de la data asumarii angajamentului economic si pana la expirarea valabilitatii acestuia. De asemenea, programul respectiv trebuie sa se muleze pe scheletul BVC elaborat de organele competente in materie ;

BVC pe anul in curs si perioada mentionata, in mod amanuntit, la punctul de mai sus;

modificarile in legatura cu capitalul social initial, subscris sau varsat la zi si a masurilor intreprinse pentru aprobarea si comunicarea modificarilor respective, in conditiile legii catre Registrul Comertului si Monitorul Oficial;

contractele de export, import sau orice alt contract de vanzare - cumparare ce pot face obiectul creditului solicitat de client;

textul scrisorii de garantie bancara pe care trebuie sa o emita banca in numele clientului sau;

orice alte aprobari prevazute de statut, Regulament de functionare al Consiliului de administratie, respectiv contractul de societate etc., care pot avea legatura cu obiectul creditului sau garantia bancara a se emite.

- Studiul de fezabilitate, pe ansamblu, a societatii, care sa includa in mod obligatoriu si studiul de fezabilitate al investitiei care face obiectul creditului sau scrisorii de garantie bancara solicitata;

BVC pe anul in curs si de perspectiva, pina la rambursarea creditului sau expirarea valabilitatii scrisorii de garantie, intocmit in conformitate cu instructiunile si normele elaborate de Ministerul Finantelor;

Certificatul de bonitate privind situatia economico-financiara, prin prisma angajamentelor bancare asumate de client la banca ce gestioneaza contul principal. Pe masura posibilitatiilor, certificatul respectiv trebuie sa cuprinda date si aprecieri asupra stadiului profesional al firmei;

Bilanturile contabile pe ultimii 5 ani, vizate de organele de specialitate;

Situatia conturilor de profit si pierdere, vizate de comisia de cenzori sau alte organe de specialitate,

Situatia patrrimoniala lunara (la zi) cuprinzand in mod obligatoriu situatia incasarilor si platilor, atat in lei cat si in valuta;

Cash flow, in valuta, pe perioada pana la rambursarea creditului;

Contractul de import, de export sau orice alt contract ce poate face obiectul creditului sau angajamentului asumat;

Licenta de import export

Textul scrisorii de agrantie bancara, solicitate a se emite in limba de contract si in limba romana, aprobat de Consiliul de administratie;

Garantia materiala reala oferita de firma in contul creditului ce se acorda sau angajamentul ce se asuma in numele ei, de catre banca cum ar fi:

concesiunea incasarilor in lei si valuta pentru perioada pana la rambursarea creditului, in conditiile legislatiei in vigoare privind concesionarea. Pe langa documentatia privind legislatia censionarii, se va prezenta dovada ca au fost instiintate despre acest lucru toate bancile prin care se deruleaza incasari, in lei si in valuta ale firmei, precum si acordul expres al acestora, de virarea sumelor respective in contrul firmei, deschis pana la data scadentei si respectiv concurenta creditului acordat si angajamentul asumat. Ca supragarantie, se solicita contracte ferme de export sau alte contracte comerciale ferme, din care decurg drepturile de creanta ale firmei, cu confirmarea expresa a firmei exportator - cumparator comisionar ca are deja, sau va actiona pentru asigurarea conditiilor comerciale necesare derularii integrale si in termen a contractelor respective, precum si a textelor acreditivelor sau garantiilor bancare in cadrul carora se deruleaza exporturile;

controlul de gaj, intocmit si inregistrat in conformitate cu legislatia in materie, in vigoare, probat cu registrul de inventar, jurnal sau copier al firmei, tinute in conditiile legii in care s-a inregistrat gajarea unei parti din patrimoniu;

ipoteca, intocmita si inregistrata in conformitate cu legislatia in materie, in vigoare;

polita de asigurare a bunurilor, cesionate in favoarea bancii, intocmita si inregistrata, de asemenea in conformitate cu legislatia in vigoare, in materie;

autorizarea debitarii contului firmei de catre banca;

scrisori de garantie bancara de la banci corespondente, in limita plafonului de lucru cu acestea;

scrisori de garantie bugetare;

scrisori de garantie bancara, emise de BNR in conditiile mentionate;

orice alte garantii materiale, evaluate de organele de drept, pastrate in depozit la banca respectiva, sau alte depozite neutre, autorizate, la dispozitia bancii;

Intre alte conditii pe care trebuie sa le indeplineasa o firma pentru primirea creditului solicitat, mai amintim:

Document online: Unificarea paneuropeana azi Document online: Economia bunastarii si rolul statului in economie - reglementarea preturilor

- firma trebuie sa aiba cont de disponibil deschis la banca respectiva;

firma trebuie sa prezinte dosarul juridic adus la zi;

Pentru fundamentarea creditelor de investitii, firma mai prezinta:

- autorizatie de construire, eliberata de organele prevazute de lege;

devizul general al lucrarii;

planul de amplasare;

situatia principalilor indicatori de eficienta economica;

contractul incheiat cu constructorul;

graficul de esalonare al lucrarilor de investitie;

alte acorduri si avize prevazute de lege (protectia mediului, gospodaria apelor, energie electrica, gaz metan etc.).

A treia etapa

Pe baza documentelor prezentate de client, banca procedeaza la analiza si pregatirea documentatiei in vederea acordarii de credite sau asumarea de angajamente de catre banca, in numele si in favoarea clientilor.

Analiza documentatiei:

Ofiterul de credite al bancii, in continuare are de indeplinit urmatoarele atributiuni:

- sa constituie si sa verifice dosarul juridic al clientului, sub aspectul legalitatii. Constituirea firmei, persoanele legal autorizate sa o angajeze fata de banca si terti, in solutii contractuale, care pot face obiectul creditului sau angajamentului solicitat la banca: angajarea creditului si garantiilor materiale date de client in favoarea bancii, in sensul existentei acordului expres in aceasta privinta al Consiliului de administratie etc. Este necesara concordanta dintre capitalul social initial subscris si cel varsat, comunicat prin bilantul contabil la Registrul Comertului si cel inscris in statut. Daca sunt diferente in acest sens, clientul trebuie sa dea explicatii scrise cu privire la demersurile facute pe linia inregistrarii in conditiile legii, a modificariilor existente;

sa analizeze datele din bilant ale clientului cu privire la:

- evolutia in timp a creditelor totale, curente si restante;

- evolutia in timp a disponibilitatilor la zi in conturile deschise la alte banci, acestea se vor proba cu extrasele de cont respective;

- evolutia raportului, creante de incasat obligatii de plata ale clintului, pe structura si pe vechime;

- concordanta angajamentelor pe care clientul le are deja la banca cu datele inscrise in bilant;

- evolutia operatiunilor in devize convertibile;

- evolutia profiturilor(beneficiilor) sau a pierderilor firmei, respectiv daca pierderile din anii anteriori au fost acoperite si pe ce cale.

In urma analizei datelor din bilant, se vor calcula urmatorii indicatori:                 - Situatia neta a firmei (SN):

SN = Total activ Datorii nerambursate

- se va calcula comparativ pentru toti anii de analiza;

- cresterea situatiei firmei de la un an la altul, dovedeste imbogatirea patrimoniului acesteia.

De exemplu:

SN (firma "X") = 2850 350 = 2500 mii lei

- Fondul de rulment (FR);

FR = Active circulante Datorii pe termen scurt

sau,

FR = Capital permanent Imobilizari

De exemplu:

FR (firma "X") = 410 350 =60 mii lei

- Necesarul de fond de rulment (NFR)

NFR = NFCE (necesarul de finantare a ciclului de exploatare) - DE (Datorii de exploatare) =Stocuri + Creante - DE

NFR (firma "X") = 0

- Trezoreria neta(cash flow) (TN)

TR = FR - NFR

De exemplu:

TN (firma "X") = 60 - 0 = 60 mii lei

- Bonitatea clientului, adica capacitatea castuia de a-si da datoriile, se va calcula cu ajutorul urmatorilor indicatori:

- solvabilitatea, care inseamna capacitatea firmei de a face fata achitarii obligatiilor fata de terti. Ea se calculeaua cu ajutorul formulei:

Solvabilitate=  =.100

Indicatorul respectiv poate fi apreciat ca pozitiv, atunci cand coeficientul rezultat se apropie cat mai mult de 100%. Din punctul de vedere al sigurantei firmei, se poate accepta ca limita minima coeficientul de 50%.

In afacerile ei, o banca, de exemplu, accepta pentru acordarea unui credit un coeficient de peste 60%.

In exemplul nostrum avem:

S (firma "X") = .100 = 100%

iar dupa acordarea creditului, indicatorul va avea valoarea:

S (firma "X") = .100 = 70%

lichiditatea care inseamna gradul de acoperire a creditelor si obligatiilor, prin elemente patrimoniale si se calculeaza cu ajutorul formulei:

Disponibil siSume de Titluri de creditAlte

elemente

Lichiditate=alte mijloace banesti + incasat+negociabile+ de activ

patrimoniala                       Credite si datorii pe termen scurt

in care :

Disponibilul si alte mijloace banesti cuprinde soldurile din bilant ale conturilor: - disponibilul in cont la banca (lei si valuta);

- contul casa;

- contul "carnete CEC in limita de suma";

- mijloace banesti in curs de decontare;

- acreditive deschise si alte valori.

Sumele de incasat vor cuprinde soldurile din bilant ale conturilor :

- produse, lucrari si servicii facturate;

- marfuri expediate;

- clienti;

- debitori;

- sume varsate in plus la buget;

- alte creante.

Titlurile si creditele negociate pe piata cuprind :

- actiuni si obligatiuni cumparate de la alte societati;

- efecte de comert din portofoliul societatii ce pot fi negociate prin scontare la banci.

Alte elemente de activ : materii prime, materiale, obiecte de inventar, ambalaje, piese de schimb, produse finite, cheltuieli desfacere, marfuri.

Creditele si datoriile pe termen scurt cuprind : credite curente si pe termen scurt, furnizori interni si externi, creditori interni si externi, decontari cu bugetul statului, cu asigurarile sociale, privind amortizarile, alte obligatii.

In vederea calcularii unui indicator cat mai semnificativ pe plan financiar, nu trebuie omise stocurile aflate in unitate, daca ele sunt : deteriorate, greu vandabile, cu miscare lenta, etc.

Daca indicele calculat este supraunitar, atunci firma are o situatie economica favorabila, deci activele lichide disponibile pot acoperi obligatiile fata de terti. De preferat ca acest indicator sa fie mai mare decat 2.

Ca urmare, avem:

L (firma "X") = = 317 %

rentabilitatea, reprezinta capacitatea firmei de a realiza profit

Rentabilitatea economica (R_e):

R_e (firma "X") = = 56,25%

Rata acumularii (R_A):

R_A (firma "X") = = 38,57 %

Rentabilitatea financiara (R_f), relatia capitalurilor (R_C):

R_f =

R_C =

R_f = = 19,28 %  ;R_C = = 60,71 %

Efectul de parghie al creditului :

R = r + (r - i) i = d (1 - t).

unde :

R = rentabilitatea capitalurilor proprii ;

r = rentabilitatea capitalului permanent ;

i = costul real al surselor imprumutate (dobanda medie a pietei) ;

D = marimea surselor imprumutate ;

C = marimea capitalului propriu.

Daca rentabilitatea (R) astfel obtinuta este mai mare decat rentabilitatea capitalului permanent, inseamna ca firma ar putea fi interesata in obtinerea unui nou imprumut, iar acesta va fi limita gradului de indatorare :

Respectivul raport se apreciaza ca pozitiv in cazul in care este mai mare decat 1.

, trebuie sa fie cat mai mic (aproape de zero), pentru o apreciere pozitiva a activitatii firmei.

In cazul firmei "X" care nu are datorii pana in momentul acordarii creditului, gradul de indatorare va fi :

G_i / = 1400 mii lei

G_i / 2 = 0

Ofiterul de credite (inspectorul bancii), de asemenea, trebuie sa verifice existenta garantiilor materiale reale, posibile,  de la client in faza analizei documentatiei si respectiv valabilitatea reala a acestora. Verificarea respectiva consta atat in verificarea documentelor, cat si prin deplasarea la locul unde ele se afla.

Daca aceste garantii nu se pot constitui in aceasta faza, se solicita semnarea "angajamentului".

Totodata, se va analiza stadiul de fezabilitate din care sa rezulte posibilitatile reale ale clientului de a rambursa integral si la scadenta creditul solicitat si a dobanzilor aferente, a altor costuri ale creditului in conditiile convenite de comun acord cu banca, comparativ cu programul de activitate si BVC al clientului pentru anul curent si de perspectiva, pana la rambursarea integrala a creditului.

Cand se solicita un credit pentru investitii, se va analiza si studiul de fezabilitate al obiectivului de investitie, realizat cu ajutorul calculelor de actualizare.

Apoi vor putea fi analizate contractele, acreditivele si garantiile pe care le detine clientul in rambursarea creditului. O astfel de analiza are in vedere :

- realitatea contractelor ;

- conditiile prevazute in scrisorile de garantie si acreditive.

A patra etapa

Negocierea creditelor

Avand in vedere concluziile rezultate din analiza (adica conditiile de creditare sunt indeplinite), se trece la urmatoarea etapa, aceea a negocierii conditiilor de acordare a creditelor :

- volumul creditului ;

- durata de acordare a creditului ;

- termenul de rambursare ;

- cuantumul ratelor ;

- dobanda ;

- perioada de garantie.

In functie de specificul bancii, ofiterul de credite va intocmi : "Fisa clientului", "Nota de acordare a creditului" sau pur si simplu un "Referat".

A cincea etapa

Aprobarea creditului

Dupa ce "Referatul" a fost semnat si insusit de seful serviciului de specialitate, se va proceda la inaintarea acestuia, alaturi de concluziile negocierii, Comitetului de risc si de credite sau Comitetului de directie (dupa competenta).

A sasea etapa

Daca a fost aprobat creditul, se va trece la intocmirea conventiei (contractului) de credite care se va semna de catre reprezentantii desemnati ai bancii si respectiv ai firmei. Contractul astfel incheiat si semnat va avea ca destinatie : doua exemplare raman la banca finantatoare si un exemplar se preda imprumutatului.

A saptea etapa

Derularea creditului

Dupa depunerea ipotecilor si gajurilor corespunzatoare, inregistrate la notariat si primarie, acordarea creditelor se face prin contul de disponibil din credite.

La acordarea creditului, banca poate opri un comision de gestiune, care poate oscila intre 0,5-0,3%, in functie de caracteristicile creditului si este stipulat in contractul de credite.

In perioada acordarii creditului, banca este obligata sa urmareasca activitatea economica a firmei, regularitatea incasarilor si va retine direct din contul de disponibil al clientului, dobanzile aferente creditului, potrivit contractului.

Cand clientul nu utilizeaza creditele la datele stabilite, va fi penalizat cu un comision de neutilizare al creditului (3-5%).

A opta etapa

Rambursarea creditelor se face la datele din contract, din conturile de disponibilitati sau prin depunerea de numerar.

Orice intarziere la rambursarea ratelor, scadenta este purtatoare de dobanzi majorate conform contractului de credite.